The Great Grain Grab: Syarikat Ukraine menghadapi percubaan pengambilalihan oleh dana Hedge AS 'untuk keuntungan jangka panjang mereka sendiri'

Kredit imej: oktaf @depositphotos

"Perang sentiasa menjadi raket, dan ia mungkin yang tertua, mudah yang paling menguntungkan, dan, pastinya, yang paling ganas," kata Smedley Butler, pernah menjadi Marin AS yang paling terkenal dalam sejarah sebelum menjadi pengarang dan penyokong anti-perang. . Sebelum meninggal dunia pada tahun 1940, Butler berkata bahawa selama 33 tahun kerjaya ketenteraannya, beliau adalah "seorang lelaki otot kelas tinggi untuk Perniagaan Besar, Wall Street, dan pegawai bank".

Perang di Ukraine nampaknya mengambil jalan yang sama. Para pencatut perang telah memperoleh berbilion-bilion dolar daripada kematian dan kesengsaraan di negara ini. A melaporkan mendedahkan syarikat minyak memperoleh hampir $220 bilion dalam keuntungan pada 2022, "suatu kejatuhan dari pencerobohan Rusia ke atas Ukraine", seperti Presiden Joe Biden baru-baru ini dikritik.

Apabila perang tamat, membina semula Ukraine akan mewakili peluang trilion dolar untuk syarikat pembinaan AS dan Eropah, yang sudah merancang bagaimana untuk mendapatkan keuntungan tersebut.

Dana lindung nilai oportunis juga telah muncul sebagai pencatut perang yang ketara. mengikut Guardian, mereka mengaut hampir $2bn pada Q1 2022 sahaja, tetapi lebih teruk lagi, ketamakan korporat mereka telah menghalang perbincangan Koridor Bijian Laut Hitam, meletakkan keuntungan sebelum keselamatan makanan global.

Pada bulan Julai, Rusia enggan memperbaharui penyertaannya dalam Koridor Bijian, menamatkan jaminan keselamatan untuk kapal Ukraine dan dengan itu pada dasarnya mengurangkan keupayaan syarikat Ukraine untuk mengeksport bijirin melalui Laut Hitam, walaupun beberapa aktiviti perkapalan dilaporkan masih diteruskan walaupun terdapat risiko.

Koridor bijirin yang dipanggil adalah penting untuk memindahkan hasil keluar dengan selamat ke luar Ukraine, terutamanya apabila harga makanan global telah meningkat. Perjanjian bijirin Laut Hitam mewakili talian hayat untuk "79 daerah dan 349 juta orang di barisan hadapan ketidakamanan makanan," kata Jawatankuasa Penyelamat Antarabangsa.

Pengiklanan

Ukraine menubuhkan laluan perdagangannya sendiri pada Ogos untuk memindahkan eksport makanan keluar dari pelabuhan Laut Hitamnya berhampiran Odessa, menentang ancaman Rusia. (Bangsa Bersatu/Lisa Kukharska)

Tidak lama selepas permulaan perang, syarikat Ukraine mula menghadapi tuntutan daripada pemiutang Barat untuk pembayaran balik pinjaman dan percubaan pengambilalihan bermusuhan yang seterusnya, sebaik sahaja pemiutang menyedari adalah lebih menguntungkan untuk cuba mengambil alih aset itu sendiri daripada bersetuju dengan jadual pembayaran balik hutang. Tidak seperti kerajaan Barat yang telah memberikan sokongan tidak berbelah bahagi kepada kerajaan Ukraine, pemiutang Amerika ini telah menunjukkan fleksibiliti terhad berikutan perang yang menyebabkan perniagaan tidak dapat beroperasi. 

Taktik pengambilalihan bermusuhan

Argentem Creek Partners (ACP), sebuah dana aset tertekan Amerika, telah dihalang secara sah daripada mengambil alih terminal bijirin yang dimiliki oleh GNT Group (GNT) di Pelabuhan Laut Komersial Odessa. Pemegang saham GNT meminta dan berjaya mendapatkan perintah Mahkamah Daerah Nicosia terhadap ACP kerana tindakan pengambilalihan yang agresif.

Namun, ACP dan satu lagi dana lindung nilai AS, Innovatus Capital Partners (Innovatus), telah melancarkan perjuangan undang-undang, media dan politik menentang GNT dalam usaha untuk mengambil alih syarikat itu selepas ia gagal membayar balik hutangnya kepada dana lindung nilai serta-merta selepas ACP tiba-tiba mengeluarkan tuntutan. 

ACP mula menjalankan GNT secara sah di Ukraine, United Kingdom, Cyprus, dan tempat lain dan kini berusaha untuk mengawal terminal bijirin, menuduh pemilik Ukraine terminal salah urus dan penipuan korporat. ACP telah terus menolak untuk memaksa GNT menjadi muflis di Ukraine, hanya pada bulan November berjaya mendapatkan Mahkamah Agung Ukraine untuk mengekalkan usaha kebankrapannya di Ukraine. 

Walau bagaimanapun, usaha perundangan dan melobi yang meluas ACP menimbulkan persoalan tentang taktiknya. Di Ukraine, ACP diwakili oleh Hillmont Partners, sebuah firma guaman yang terkenal dengan kedekatannya dengan pentadbiran presiden Volodymyr Zelenskyy. Sekurang-kurangnya tiga peguam Hillmont Partners berada dalam senarai ahli parlimen yang dicadangkan yang dicalonkan oleh parti Hamba Rakyat Zelenskyy selepas pemilihannya pada 2019. Denys Monastyrskyi, Menteri Dalam Negeri Zelenskyy sehingga kematiannya dalam kemalangan helikopter awal tahun ini, sebelum ini berkhidmat sebagai peguam dengan Hillmont Partners . Di Amerika Syarikat, ACP telah membelanjakan lebih satu juta dolar untuk yuran melobi berkaitan dengan Ukraine sejak memulakan usaha penguatkuasaannya terhadap GNT pada akhir tahun lalu, menggunakan firma pelobi dan undang-undang Amerika berkuasa tinggi Akin Gump. Berdasarkan laporan sebelum ini, ACP telah secara aktif menekan Kedutaan Amerika di Kyiv untuk membantu usahanya untuk mengambil alih terminal Odessa GNT. 

Mendapat keuntungan daripada peperangan

“Walaupun Innovatus dan ACP menyokong GNT yang berterusan, termasuk tawaran untuk menangguhkan pembayaran pinjaman berikutan pencerobohan Rusia, siasatan mendedahkan bahawa syarikat itu membubarkan semua bijirin yang dicagarkan kepada Innovatus tanpa notis atau persetujuan,” kumpulan dana lindung nilai menyatakan masa itu.

John Patton, Ketua EMEA & Asia ACP, menuduh GNT mencuri atau merompak $130 juta inventori. “Jadi, kami memutuskan untuk menguatkuasakan, itu bukan keputusan yang mudah kerana jelas sekali, kami menyedari terdapat perang, pada masa yang sama, mereka telah melakukan 22 percubaan injunksi.” 

Syarikat-syarikat Ukraine telah menyifatkan usaha ACP sebagai pencatutan perang, manakala ACP dan pemiutang Barat yang lain menegaskan bahawa mereka hanya meneruskan perniagaan mereka dan menuduh syarikat tersebut melakukan rasuah. 

GNT menyatakan dana AS secara oportunis mendapat keuntungan daripada perang dengan cuba mengambil alih syarikat itu dengan diskaun besar-besaran. Syarikat Ukraine itu, menurut sumber, masih terbuka untuk menyelesaikan dan membayar balik hutangnya sementara pertikaian itu mengganggu operasi terminal bijirin sehingga menjejaskan keselamatan makanan global.

Yang penting, terminal bijirin di Odessa adalah salah satu daripada beberapa pemain utama yang terlibat dalam inisiatif koridor bijirin yang kini digantung antara Ukraine dan Rusia.

berat sebelah media?

Di sisi undang-undang percubaan pengambilalihan ini, Mahkamah Timbang Tara Antarabangsa London (LCIA) adalah tempat pertikaian utama. LCIA sedang mendengar kes mengenai GNT, pengendali Ukraine yang kritikal di Terminal Pelabuhan Odessa, yang telah dibom secara konsisten oleh Rusia.

GNT juga merupakan pemain utama dalam liputan meluas, dan buat masa ini digantung, Koridor Bijian Laut Hitam, dan sementara plaintif AS, ACP, telah berjaya mendapatkan liputan besar-besaran mengenai dakwaannya yang meragukan, tiada wartawan Barat yang serius telah membuat liputan mengenai kedudukan pihak Ukraine.

ACP memperoleh Perintah Pembekuan Seluruh Dunia di Mahkamah Tinggi UK pada Januari 2023, yang mana dana lindung nilai terus digembar-gemburkan dalam media Barat yang nampaknya bersubahat. 

Sementara itu, malah RT, rangkaian berita milik negara Rusia yang telah berkhidmat sebagai jurucakap untuk jawatan rasmi negara Rusia di seluruh dunia, telah menggunakan pertikaian itu. untuk tujuannya sendiri, membuat perbandingan antara dakwaan ACP terhadap GNT dan dakwaan tidak berasas bahawa senjata Barat yang dibekalkan ke Ukraine telah berakhir di tangan kartel dadah Mexico, sudah pasti menyumbang kepada justifikasi Rusia terhadap keengganannya untuk memperbaharui penyertaannya dalam koridor bijirin.

E-mel tidak dijawab 

Seperti yang didedahkan secara eksklusif kepada organisasi berita ini, dua syarikat terkemuka Ukraine, Brooklyn-Kyiv and Kumpulan Kadorr, telah membentangkan tawaran untuk membeli pinjaman. Anehnya, walaupun sentiasa dan berulang kali mencari jawapan, dana lindung nilai AS tidak membalas. 

ACP dan Innovatus menerima tawaran berasingan dan bebas daripada Kumpulan Kadorr, yang dimiliki oleh ahli perniagaan Syria-Ukraine Adnan Kivan, dengan kepentingan dari bijirin kepada pembinaan kepada media, dan kemudian dari Brooklyn-Kyiv, sebuah syarikat stevedoring utama di Odessa yang dimiliki oleh Yuriy Gubankov. 

Tawaran telah dibuat pada bulan Ogos tahun ini, tetapi ACP dan Innovatus tidak membuat susulan dan mengabaikan pertanyaan dan panggilan lanjut. 

Mengapa ini?

Gubankov dari Brooklyn-Kyiv, yang mempunyai lebih daripada $70 juta rizab yang diperlukan untuk membeli tuntutan ACP kepada Kumpulan GNT untuk memastikan ia kekal dalam kepentingan Ukraine, mempunyai teori:

 “Saya telah menelefon, menghantar e-mel, menghantar banyak SMS kepada John Patton dan dia sentiasa berjanji untuk menghubungi saya semula, tetapi dia tidak pernah melakukannya. Nampaknya saya mereka tidak mahu menjual, kerana terminal ini boleh membuat mereka lebih banyak wang dalam jangka panjang,” katanya dalam panggilan telefon. "Ia adalah keadaan yang sangat rumit dan kompleks," Gubankov meneruskan. “Tiada siapa yang benar-benar tahu di mana keadaan terminal itu. Terdapat peperangan yang sedang berlaku dan akses adalah terhad. Tetapi amat disayangkan bahawa tiada apa-apa yang beroperasi sekarang kerana pertikaian ini. 

Kumpulan Kadorr juga telah mendedahkan dokumen secara eksklusif kepada organisasi berita ini yang berhasrat untuk menawarkan dana Lindung Nilai AS 85 peratus daripada nilai pasaran semasa GNT.

"Tidak menghairankan bahawa permintaan ini tidak dijawab," kata Gubankov. “Dana Lindung Nilai AS melakukan semua yang mereka mampu untuk memastikan mereka boleh mencairkan GNT untuk keuntungan jangka panjang mereka sendiri.”

Wakil ACP dan Innovatus telah didekati untuk mendapatkan ulasan tetapi tidak memberi maklum balas. 

Ana Firmato, Pengarah Urusan di Innovatus, sebelum ini telah menyatakan: "ACP dan Innovatus kekal komited kepada misi mereka mempromosikan aktivisme pelaburan swasta sebagai satu cara untuk memerangi rasuah di Ukraine dan akan terus melabur dalam projek yang sejajar dengan objektif ini."

Kongsi artikel ini: